A l'inverse des modèles précédents, la radio est proposée de série sur la série E38. Répondant à un objectif de style et d'ergonomie visant la réduction du nombre total d'éléments de commande et de visualisation sur la console centrale E38, on a réalisé une radio dont les commandes des fonctions primaires (volume sonore, touches de stations, recherche, sélection de la source etc.) s'effectuent depuis l'écran multi-information MID. Parallèlement, le volume sonore et la recherche des stations peuvent être commandés depuis le volant multi-fonction, un affichage ayant lieu en plus sur l'afficheur du combiné d'instruments.
L'autoradio de série dispose du même équipement que l'autoradio ”BMW BUSINESS RDS” actuel, avec en plus quelques fonctions.ll dispose notamment d'une fonction de recherche AUTO-BEST améliorée et de la fonction RDS EON (Enhanced Other Network). La fonction EON permet de transmettre les informations routières émises par une station à toutes les autres stations d'un réseau de stations (p. ex. écoute des informations routières de BAYERN 3 quand la station BAYERN 2 est réglée). L'autoradio Business dispose par ailleurs d'une gamme OC (ondes courtes) et de la fonction Autostore (permet de mémoriser au moyen d'une seule touche les six stations à plus fort signal).
Comme le modèle BMW BUSINESS RDS actuel, l'autoradio monté de série sur les véhicules E38 possède une prise pour le raccordement d'un changeur de CD ou d'un module Diversity d'antenne. Les modèles E38 sont équipés en série du système stéréo ”Hifi actif” déjà proposé en option pour la série E32.
A l'inverse d'une radio à domicile, une autoradio est soumise à des conditions de réception sans cesse changeantes. La réception peut être excellente en un endroit donné, mais elle peut devenir très mauvaise en un autre endroit pourtant très peu distant du premier. Le meilleur moyen de contrôler la réception est d'effectuer un cercle avec la voiture. Au cours de cette manoeuvre, l'antenne de lunette arrière sera dirigée dans toutes les directions.
Une antenne pour la modulation d'amplitude (AM) et une antenne pour la modulation de fréquence (FM) sont intégrées dans la lunette arrière. Le signal reçu est amplifié par l'amplificateur d'antenne et envoyé directement à la radio par une ligne haute fréquence (ligne HF).
Dans l'option diversity d'antenne, le circuit comprend une antenne pour la gamme AM et trois antennes distinctes pour la gamme FM. Les trois signaux FM reçus sont transmis à la radio de façon cyclique par l'amplificateur diversity en passant par la ligne HF. La radio renvoie un signal de retour sur la qualité du signal d'antenne reçu (par le signal fréquence intermédiaire) au diversity d'antenne. Le système diversity d'antennes reconnaît l'antenne parmi les trois qui a momentanément la meilleure qualité de réception et décide de relier cette antenne à la radio jusqu'au prochain cycle de mesure. Si le signal de fréquence intermédiaire est défectueux, c'est l'antenne montée verticalement dans la lunette arrière (FM1) qui est utilisée.
Deux systèmes haut-parleurs sont proposés. Dans le cas du système stéréo, les haut-parleurs sont reliés directement à la radio, sans amplificateur intermédiaire comme pour le système Hifi actif.
Haut-parleurs comme pour stéréo (mêmes éléments), en plus :
En raison d'un brochage différent de celui du modèle stéréo, la calotte des aiguës est pilotée non pas via le filtre diviseur de fréquence intégré dans l'enceinte avant mais directement par l'amplificateur actif comme tous les haut-parleurs.