이전의 모델과는 달리, E38에서는 라디오가 표준사양으로 제공된다. 디자인 지향적으로 그리고, 인체공학 지향적으로, E38 센터 콘솔에 있는 디스플레이 유닛과 조작유닛의 전체 수를 줄이기 위해, 멀티-인포메이션-디스플레이를 거쳐, 1차 기능 (볼륨, 방송국 버튼, 자동선국, 소스선택 등)들이 조작되도록 라디오를 고안하였다. 다기능 스티어링 휠을 통해서도 볼륨과 자동선국을 조작할 수 있으며, 추가로 계기판의 텍스트 디스플레이에 표시된다.
시리즈 라디오는 현재의 ”BMW 비지니스 RDS” 처럼 몇몇 추가된 기능을 갖추고 있다. 'AUTO-BEST' 주파수 탐색의 개선외에, RDS 시스템에서는 EON (Enhanced Other Network)이 확장되었다. EON은 한 방송국 체인내의 교통방송을 이 체인내의 모든 방송국으로 보낼 수 있다 (예를 들면, BAYERN 2로 조정되었을 때, BAYERN 3의 교통방송). 추가로 비지니스 라디오에서는 단파 또는 자동저장 (버튼을 누름으로써 6개의 최상의 방송을 자동으로 저장이 가능)과 같은 기능들이 확장되었다.
현재의 BMW 비지니스 RDS와 같이, E38 시리즈 라디오도 CD-체인저와 안테나 다이버시티-시스템용 연결장치를 제공한다. 시리즈 사양 스테레오 시스템에는, E32에서 알려진 액티브-하이파이-시스템이 옵션으로 제공된다.
가정용 라디오와는 달리, 차량용 라디오는 수신조건이 항상 바뀐다. 어느 한 위치에서는 수신상태가 탁월하게 좋지만, 그곳에서 조금 떨어진 곳에서는 수신상태가 매우 나빠질 수 있다. 수신상태를 점검하는 가장 좋은 방법은 원을 그리면서 주행하는 방법이다. 이렇게 하면, 뒤 윈도우 안테나가 모든 방향으로 향하게 된다.
리어 윈도우에 AM (진폭 변조)-영역과 FM (주파수 변조)-영역용으로 각각 하나씩의 안테나가 집적되어 있다. 수신된 신호는 안테나 증폭기에 의해 증폭되어, 고주파수 라인 (HF-라인)을 거쳐 라디오로 직접 전달된다.
안테나 다이버시티 옵션에서, AM-영역용으로는 하나의 안테나가, FM-영역용으로는 분리된 3개의 안테나가 연결되어 있다. 다이버시티 증폭기에서, 수신된 3개의 FM-신호들은 주기적으로 HF-라인을 거쳐 라디오로 전달된다. 수신된 안테나 신호 (중간 주파수-신호를 통해)의 품질에 대한 피드백이, 라디오로부터 안테나 다이버시티로 전달된다. 안테나 다이버시티는, 3개의 안테나 중 현재 어떤 것이 가장 수신상태가 좋은지를 식별하고 결정하여, 다음 측정사이클이 실시될 때까지 이 안테나를 라디오에 접속한다. 중간 주파수-신호가 불량일 때, 뒤 윈도우에 수직으로 설치된 안테나 (FM1)가 사용된다.
라디오에는 2가지 스피커 시스템이 제공된다. 증폭기가 그 사이에 연결되어 있는 액티브-하이파이-시스템과는 달리, 스테레오 시스템에서는 스피커가 직접 라디오에 연결되어 있다.
스테레오 (동일 부품)와 마찬가지로 스피커, 추가로:
스테레오에서와는 다른 컨넥터 배열로 인해, 고음스피커는 앞 스피커 박스에 집적된 다이플렉서에 의해 트리거링되지 않고, 모든 스피커와 마찬가지로 액티브 증폭기에 의해 직접 트리거링된다.